2025 年10大最佳加密貨幣期貨交易平台　

期貨交易是目前加密貨幣市場中備受歡迎的投資方式之一，特別適合希望運用槓桿放大報酬的投資者。透過加密期貨，交易者不僅可以在價格上漲時獲利，也能在市場下跌時透過做空操作賺取收益。這種靈活性讓期貨成為許多專業交易者的首選工具。

不過，加密期貨的運作邏輯較為複雜，對初學者來說往往充滿挑戰。你可能會好奇，若想開始接觸這類衍生性商品，應該選擇哪些交易平台？哪些平台提供最可靠的功能與工具？這篇文章將帶你一一解答。

本文精選並評比了2025年表現最出色的加密貨幣期貨交易平台，同時也會說明期貨的基本運作原理、可使用的各種交易工具，並提供實用的操作建議，幫助你在加密期貨市場中順利起步。

最佳加密貨幣期貨交易平台排名

根據我們研究，以下是最佳的加密貨幣期貨交易平台：

PrimeXBT – 以僅 0.5%的保證金要求交易比特幣期貨
MEXC – 2025 年整體最佳加密貨幣期貨交易平台
OKX – 交易比特幣交割合約的絕佳選擇
Binance – 透過跟單交易和自動化機器人被動交易加密貨幣期貨
KCEX – 無需 KYC 的加密貨幣交易所，最高可使用 100 倍槓桿且交易費用低廉
Bitunix– 无KYC高杠杆平台，隐私交易者的首选
WEEX – 新手友善，注册即送30美元

什麼是加密貨幣期貨？

加密期貨是金融合約，允許交易者對加密貨幣（如比特幣或以太坊）的未來價格進行投機，而無需實際持有該資產。當你簽訂期貨合約時，即同意在未來某個日期以預定價格買入或賣出特定數量的加密貨幣。這些合約或期貨是標準化的，通常在受監管的交易所交易，如芝加哥商品交易所（CME）。然而，現在也有專門針對加密貨幣的交易平台，允許進行加密期貨交易。

加密期貨的交易方式

交易加密貨幣期貨涉及開立多頭或空頭倉位。如果你認為某加密貨幣價格將上漲，你就做多（買入）。相反地，如果你預期價格會下跌，你就做空（賣出）。期貨交易允許使用槓桿，交易者可以控制比投入資金更大的倉位。例如，使用5倍或10倍槓桿。雖然這能放大潛在收益，但同時也大幅增加風險，因為損失可能超過初始投資。這些合約可依交易所規定以現金結算（支付價差）或實物結算（收到標的加密貨幣）。

專業提示：槓桿能大幅幫助有經驗的交易者增加帳戶餘額，但同時也是加密貨幣交易中風險最高的因素。許多業餘或缺乏經驗的交易者誤用槓桿，結果導致整個投資組合全數損失。請務必謹慎使用槓桿，並密切關注交易狀況。

為什麼交易者使用加密貨幣期貨

加密貨幣期貨被包括投機者、機構投資者和礦工在內的多種參與者使用。它們既是對沖價格波動的工具，也是對市場走勢進行方向性押注的載體。換句話說，你可以利用期貨來抵銷市場的方向性變動，或是加大對方向性的槓桿操作。

期貨合約也能提供市場情緒的洞察。當期貨價格高於現貨價格（此狀況稱為「正向升水」）時，通常表示看漲的價格情緒。相反的情況稱為「逆向升水」，可能代表看跌的情緒。

比特幣期貨

比特幣期貨是交易量最大眾的加密貨幣衍生品，讓投資者能夠在不持有實體資產的情況下，對BTC價格走勢進行投機。這些期貨常用於避險、套利及方向性交易。根據交易所不同，期貨可採現金結算或實物交割。

主要交易比特幣期貨的平台：

• CME集團（機構用，現金結算）
• Binance期貨
• Bybit
• OKX
• Kraken期貨
• Deribit

以太坊期貨
以太坊期貨提供對ETH價格波動曝險，使其成為DeFi參與者、機構交易者和加密對沖基金的熱門工具。與BTC類似，ETH期貨有永續（無到期日）和固定到期兩種形式。

主要以太幣期貨交易平台：
• CMEGroup
• Binance期貨
• Bybit
• OKX
• Kraken期貨
• Deribit

Solana期貨
與BTC和ETH相比，Solana期貨較為新穎，但隨著Solana在去中心化金融（DeFi）和非同質化代幣（NFT）生態系統的擴展，其人氣也在不斷增長。SOL期貨特別受到尋求槓桿操作以應對波動市場的高風險交易者青睞。

SOL期貨交易的主要平台：
• Binance期貨
• Bybit
• OKX
• Gate.io
• KuCoin期貨

選擇權與期貨

期貨和選擇權都是衍生性金融商品，允許交易者在不持有標的資產的情況下，對加密貨幣的未來價格進行投機。雖然比特幣期貨和比特幣選擇權相似，但它們在結構、風險，尤其是靈活性方面有顯著差異。

期貨合約要求買方在未來特定日期以預定價格購買特定資產，賣方則必須出售該資產。這些合約具有約束力，雙方一旦簽訂，無論交易是獲利還是虧損，都必須履行合約條款。例如，比特幣期貨和以太幣期貨常被交易者和機構用來對沖風險或利用槓桿操作加密貨幣價格波動。

另一方面，期權合約賦予買方在特定日期之前以特定價格買入或賣出資產的權利，但無義務。這種靈活性是期貨與期權之間的最大差異。透過比特幣期權和以太坊期權，交易者可以在市場走向上進行投機，且風險有限，因為若市場不利，唯一損失的就是期權的權利金。這是因為期權交易者在到期日並不必須買入或賣出標的資產。期權常用於較進階的策略，如避險、波動性操作及收益生成。

簡而言之，期貨是具有高風險和潛在報酬強制性合約。選擇權則提供更靈活的方式，風險可控。這兩工具非常強大，使用哪一種取決於交易者的目標和風險承受能力。

評比頂尖加密貨幣期貨交易平台

接下來我將評比頂尖的比特幣期貨交易平台。我會討論從最大槓桿、支援市場，到手續費、付款方式及安全性等各方面。繼續閱讀，幫助你做出明智的決定。

1.PrimeXBT－低交易費用的頂級加密貨幣交易所

我們發現PrimeXBT是交易加密貨幣期貨的整體最佳選擇。它是一個適合高槓桿交易期貨的優秀平台，也是最佳加密槓桿交易平台之一，最低保證金要求僅為0.5%。這意味著一筆10萬美元的期貨倉位只需預先準備500美元的資金。不過，請注意，交易較小市值的期貨（如Decentraland、AxieInfinity和EOS）時，槓桿會較低。

儘管如此，PrimeXBT專注於永續期貨，且交易手續費非常具有競爭力。市場接受者每筆交易只需支付0.02%的費用。市場做市商則享有更低的0.01%手續費。我也很喜歡PrimeXBT最低存款僅需1美元。此外，PrimeXBT不收取存款手續費。

付款方式包括加密貨幣、借記卡/信用卡、PerfectMoney，以及透過Paxful的P2P存款。除了期貨交易外，PrimeXBT還支持差價合約（CFDs），涵蓋外匯、指數和商品等傳統金融市場。PrimeXBT還提供跟單交易工具，適合初學者進行被動投資體驗。用戶甚至可以創建無需KYC認證的帳戶。

優點
• 使用200倍槓桿交易加密期貨
• 最高期貨交易手續費為每筆0.02%
• 提供跟單交易工具
• 同時支援外匯、指數及商品交易
• 最低入金要求僅為1美元

缺點
• 禁止交易的國家包括美國、加拿大、日本和紐西蘭
• 與其他平台相比，市場範圍小得多

造訪PrimeXBT

2.MEXC－領先的加密貨幣期貨交易所，最高槓桿達100倍

MEXC專注於加密貨幣永續期貨，支援數千個市場。這其中包括一些最熱門迷因幣，如Pepe、Sundog、Dogecoin、Bonk和柴犬幣。大型市值交易的最高槓桿可達200倍。

小型市值市場的槓桿則介於20倍到100倍之間。大多數MEXC期貨以USDT結算，並支援多空雙向交易。也可以交易反向期貨，持倉以標的加密貨幣結算。最重要的是，MEXC提供極低的交易手續費。市場接受者每筆交易僅收取0.02%的費用。

下限價單不收取任何手續費。MEXC也是匿名交易的絕佳選擇。無需提供個人資訊或身份驗證文件，但提款會有額度限制。MEXC還提供先進的交易工具，如技術指標。其他市場包括現貨、跟單和點對點交易。MEXC也最終成為我們最佳Coinbase替代方案排行榜的第一名。

優點
• 我最推薦的加密期貨交易平台
• 支援數千個市場
• 下限價單免佣金
• 最高槓桿200倍
• 開戶免KYC
• 提供進階圖表與分析工具

缺點
• 不支援交割期貨
• 反向期貨僅涵蓋BTC和ETH

歡迎查看我們深入的MEXC評測，以了解更多關於這個頂尖加密貨幣交易所的資訊。

造訪MEXC

3.OKX－交易比特幣交割合約的絕佳選擇

OKX是交易加密貨幣交割合約的最佳選擇。這些合約模擬傳統期貨市場，並以美元結算。提供多個到期日，確保交易條件靈活。例如，2025年3月的比特幣期貨市場，行使價格略高於59,900美元。交易者可以做多或做空，並可使用最高20倍的槓桿。

以太坊和XRP也提供交割合約。此外，OKX還提供永續合約。不僅支援數百個永續合約市場，最大槓桿更提升至100倍。這涵蓋了一些最佳山寨幣，包括Solana、Aave、Pepe、Toncoin、Maker和SushiSwap。

OKX也是交易加密期權的好選擇。它提供比特幣和以太坊的深度期權鏈，並配備先進的分析工具。在費用方面，交割合約和永續合約在下限價單時的交易費率均為0.02%。市價單則較貴，為0.05%。

優點
• 以美元結算進行加密貨幣交割合約交易
• 同時提供數百種永續合約市場
• 最高槓桿達100倍
• 輕鬆存入和提取法定貨幣
• 完整的圖表介面，附帶技術指標

缺點
• 不接受美國交易者
• 僅提供三個交割合約市場

如果您想更深入了解這個加密貨幣交易所，務必查看我們專門的OKX評測。

造訪OKX

4.Binance－透過跟單交易和機器人被動交易加密期貨

Binance同樣是最佳加密期貨交易平台之一。它支援數百個永續期貨市場，涵蓋從以太坊、Pepe和比特幣，到Solana、Cardano和萊特幣等多種幣種。Binance最近將最大槓桿限制提高至125倍。不過，在交易流動性較低的市場時，槓桿限制會被降低。

儘管如此，Binance是被動交易期的絕佳選擇。首先，它有跟單交易功能。你可以一模一樣地複製經驗豐富交易者的持倉。其次，Binance也提供期貨交易機器人。多種策略可供選擇，包括演算法交易和套利交易。你還可以專注於多頭、空頭或橫盤機器人。

除了永續合約外，Binance也提供交割合約。僅支援比特幣和以太幣。你也可以交易期權；市場涵蓋比特幣、以太幣、BNB、XRP和狗狗幣。Binance對限價單收取0.02%的手續費，市價單則收取0.05%。

優點
• 透過跟單交易被動交易加密貨幣期貨
• 同時提供自動化期貨機器人
• 策略包括網格交易、演算法交易和套利交易
• 提供最高125倍槓桿
• 最高期貨交易手續費為0.05%

缺點
• 交易交割合約時僅提供BTC和ETH
• 部分國籍（包括英國）無法使用期貨交易

造訪Binance

5.KCEX－無需KYC的加密貨幣交易所，提供最高100倍槓桿及低交易費用

KCEX是一家以強大期貨交易功能和無強制KYC要求著稱的加密貨幣交易所。它支援5倍至100倍的槓桿，讓交易者能調整風險水平。該平台提供超過500種交易對，包括BTC/USDT、ETH/USDT和XRP/USDT，以及較少見的代幣如TRB、BOME和SONIC。

KCEX的費用低廉：期貨交易中掛單者費用為0%，吃單者費用為0.01%。其撮合引擎每秒可處理超過100,000筆交易，確保交易快速且高效執行。

KCEX偶爾會舉辦促銷活動，例如免手續費提現活動，使用者可在此期間存入及提取加密貨幣而不產生費用。這包括跨多條區塊鏈的穩定幣，以及比特幣、以太坊和數百種其他加密貨幣。憑藉24/7客戶支援和使用者友善的介面，KCEX適合新手及有經驗的交易者。其高槓桿、低費用及多樣交易對的組合，使其成為期貨交易的強力選擇。

優點
• 最高可使用100倍槓桿
• 極低的交易手續費，掛單手續費0%，吃單手續費0.01%
• 快速的訂單執行引擎
• 無需KYC認證
• 適合各種程度使用者的友善介面
• 支援iOS及Android應用程式

缺點
• 無模擬帳戶或跟單交易功能
• 並非所有國家皆可使用

造訪KCEX

6.Bitunix – 無KYC高槓桿平台，隱私交易者的首選

Bitunix 是一家總部設於香港的無KYC加密貨幣期貨平台，主打匿名、高槓桿、簡潔體驗。平台支援500多筆交易對，包括BTC、ETH、SOL、APE、UNI等，提供永續合約與反向合約交易選項。

最大亮點是高達100倍的槓桿設定與無需實名的註冊流程，讓用戶可快速上手並靈活部署資金。 Bitunix提供專業級交易介面、技術指標與可調式槓桿滑動工具，適合高頻交易者和策略開發者。

該平台也支援高額提現限額，每日可達50萬美元，並對高頻用戶設定階梯式手續費折扣，最低至 0.02%。此外Bitunix的行動裝置 App 表現出色，支援指紋驗證、快速平倉與效益統計。

優點

無需KYC即可交易與提現
高達100倍槓桿，適合進階交易者
提供多種幣種與永續合約支持
手續費低至0.02%
高額每日提款額度

缺點

不支持傳統交割合約
無複製交易或交易機器人功能

訪問Bitunix

7.WEEX – 註冊綁定即送30 USDT，新手友善期貨平台

WEEX是一個注重使用者體驗與新手獎勵機制的新興加密貨幣期貨平台。用戶只需綁定手機號碼和郵箱即可獲得20 USDT註冊獎勵，完成KYC 後再獲10 USDT，合計30 USDT的新手空投，為入門交易提供了直接激勵。

WEEX支援主流加密貨幣如BTC、ETH、BNB、XRP的永續合約交易，提供高達100倍槓桿，適合多頭和空頭策略操作。其交易介面直覺清晰，具備技術圖表、價格提醒、停損等一站式工具。

平台也提供API存取、模擬交易模式與安全錢包儲存方案，並採用即時清算與穿倉保護機制，提升交易安全性。 WEEX特別適合希望低門檻進入期貨市場的新手用戶，也為中階用戶提供策略擴展空間。

優點

註冊綁定即可獲贈20 USDT，KYC再加10 USDT
高達100倍槓桿，支援多空操作
簡潔易用的使用者介面，適合初學者
模擬交易、即時清算功能齊全
高標準資金安全與風控體系

缺點

支持幣種相對有限
尚未開放期權與網格交易機器人

訪問WEEX

什麼是加密貨幣期貨交易？

期貨在加密貨幣市場中的交易日益增多。它們提供了兩個在現貨交易所無法實現的核心優勢：

槓桿
做空

例如，PrimeXBT提供最高200倍槓桿期貨合約。這表示200美元的帳戶餘額可以放大到40,000美元。更重要的是，做空期貨讓交易者能從下跌的市場中獲利。大多數加密貨幣交易者選擇「永續」期貨，這類期貨沒有到期日，價格會即時模擬現貨交易價格。

有些平台支援數千種永續合約市場，從比特幣和以太坊到小型市值的迷因幣皆有涵蓋。也可以交易「交割合約」期貨，這類期貨有到期日，類似傳統期貨市場。通常可選擇每週、每月或每季結算日期。

雖然加密期貨非常適合使用槓桿或做空，但仍有一些缺點需要考慮。首先，交易期貨時你並不擁有底層的加密貨幣；你只是對交易對的價格進行投機。期貨交易風險也較高，尤其是在使用高槓桿時。後面會有更多說明。

加密期貨交易是如何運作的？

加密貨幣期貨並不適合所有交易風格。接下來我將更深入地探討這個交易領域的運作方式。請繼續閱讀，以評估期貨交易是否適合你。

衍生性交易產品

期貨是衍生性交易產品。簡單來說，這表示它們反映市場價格，而非提供加密資產的所有權。例如，假設你購買BTC/USD期貨。若BTC/USD價格上漲，你將獲利。但你不會擁有實際的BTC。

此外，了解可交易的不同類型加密期貨也很重要。這通常是在永續合約與交割合約之間做選擇。

永續期貨

絕大多數的加密貨幣交易者選擇永續期貨。雖然與交割合約類似，但永續期貨沒有到期日。理論上，這意味著你可以無限期持有永續期貨部位。然而，正如我稍後會說明的，考慮到相關費用，這並不是明智的做法。

儘管如此，永續期貨會模擬該資產的現貨價格。例如，假設ETH/USD交易價格為2,346美元。ETH/USD永續合約的價格也應該是2,346美元。這使得交易者能夠在不持有實體資產的情況下，對ETH/USD進行投機，並從其價格波動中獲利。

關鍵在於，永續合約相比交割合約提供了更多元的市場選擇。這是因為永續合約對交易平台來說更容易部署和結算。例如，MEXC提供數千個永續合約市場，但在交割合約交易中僅有BTC和ETH。

交割期貨

交割合約在加密衍生品領域中也佔有一席之地。特別是當你想要部署較長期的策略，例如波段交易。簡而言之，交割合約總是有到期日。這個期限可以從一週到三個月不等。有些平台甚至提供年度合約，儘管這類合約較為少見。

與永續合約不同，交割合約有一個「履約價格」。這個價格會根據供需關係即時上下波動。目標是預測合約到期時價格會高於還是低於履約價格。

讓我們用一個簡單的例子來說明，因為交割合約是較為複雜的金融工具：

假設一位交易者想要對BTC/USD進行投機
他們報價一份季度合約的履約價格為56,000美元
你相信三個月後BTC/USD的價格將遠高於56,000美元
因此，你購買BTC/USD期貨的多頭合約
我們假設每張合約價值5,000美元，你買了兩張（總交易額10,000美元）
當合約到期時，BTC/USD價格為76,000美元（約比履約價高出35.7%）
你投資了10,000美元，因此你的總利潤為3,570美元

當然，如果BTC/USD在到期時收盤價低於履約價，你將會虧損。例如，假設BTC/USD價格下跌了10%。你風險承擔了10,000美元，因此你將剩下9,000美元（虧損1,000美元）。

做多與做空

永續合約與交割合約皆支持做多與做空交易。

簡單來說：

做多意味著你相信期貨價格會上漲。你需要下達買入訂單。

現貨交易市場支持多頭持倉，但不支持做空。這正是加密期貨交易的核心優勢之一。

例如：

假設加密貨幣市場已經多頭走勢持續了好幾個月
你認為市場即將見頂，因此想做空XRP
你在XRP/USD永續合約上放置了一筆1,000美元的賣出訂單
幾天後，XRP/USD下跌了20%
你平倉了這筆交易，獲利200美元（1,000美元的20%）

保證金要求與槓桿

期貨交易的另一個核心優勢是保證金和槓桿。簡單來說，這意味著你可以用遠超過你現有資金的金額來交易加密貨幣。我之前提到過，PrimeXBT在交易永續合約時提供200倍槓桿。

以下是一個200倍槓桿倉位運作的範例：

假設你想做多目前價格為130美元的SOL/USD
你想在這筆交易中風險承擔2,000美元，槓桿倍數為200倍
這表示交易價值為400,000美元
SOL/USD在快速市場反彈後上漲了15%
你在標準的2,000美元交易中將賺取300美元
然而，考慮到你使用了200倍的槓桿，那300美元的獲利將放大到60,000美元

話雖如此，不建議使用高槓桿交易——期貨部位可能會被強制平倉。

加密期貨市場的強制平倉

清算是加密貨幣期貨交易中最大的風險。當期貨持倉的虧損超過保證金餘額時，就會發生清算。在上述範例中，我解釋了一筆2,000美元的交易以200倍槓桿放大到40萬美元。這表示前置保證金需求為0.5%。

現在，假設SOL/USD的持倉先下跌了0.5%後才反彈。這與保證金要求相符，因此你的期貨持倉將被平台強制平倉。這表示平台會保留你先前支付的保證金，也就是2,000美元。此外，交易會立即被關閉，因此你無法再記錄這筆損失。

使用較低的槓桿交易風險較低，這將減少被強制平倉的風險。例如，假設你使用10倍槓桿而非200倍槓桿交易。你風險承擔2,000美元，這將使持倉放大到20,000美元。這意味著保證金要求為10%。因此，只有當交易下跌10%時才會被強制平倉，這比0.5%大幅增加。

以下顯示最常見槓桿倍數的大致強制平倉點：

槓桿倍數	強制平倉百分比
2倍	50%
5倍	20%
10倍	10%
20倍	5%
50倍	2%
100倍	1%
200倍	0.5%

加密期貨交易與一般加密貨幣交易比較

雖然兩者有一些相似之處，但加密期貨交易與一般交易存在許多差異。繼續閱讀以判斷哪種交易市場適合您。

資產所有權

期貨交易與一般交易的第一個主要差異是所有權。

當你在傳統現貨市場交易時，你是直接購買相應的資產。例如，假設你正在交易ETH/USD。你是用美元兌換以太幣，這表示你擁有這些以太幣。接著你可以選擇如何處理這些以太幣，例如，你可以將它們提領到私人錢包，或是投資於質押池。

相反地，當你交易期貨時，你並不擁有任何資產。假設你做 ETH/USD永續合約。雖然你相信ETH/USD價格會上漲，但你無法取得ETH幣。你只能平倉；你的盈虧將取決於平倉價格。收益將以美元支付。

短期與長期策略

現貨交易特別適合長期策略。例如，假設你購買了BTC/USD。你將 BTC 幣轉入私人錢包並持有數年。你可以隨時將這些幣重新存入交易所，並將其賣出換取法幣或其他加密貨幣。關鍵是，你可以無限期持有而不會產生任何費用。

相反地，期貨交易最適合短期策略，特別是當日交易。這是因為期貨持倉會產生資金費用，通常在固定時間每日收取。這些費用會從保證金餘額中扣除，意味著隨著每一天過去，你的持倉會逐漸接近強制平倉。

市場靈活性

一般交易並不提供太多靈活性。你購買幣種是因為你相信其價格會上漲。假設你投資於XRP。你唯一獲利的方式就是XRP價格上漲。但期貨交易則不同，因為支持做空。這表示你可以從看跌的市場中獲利。

此外，期貨非常適合增加交易資金。某些平台可將帳戶餘額放大至200倍。一般交易則無法享有此種優勢。儘管部分交易所提供傳統保證金帳戶，但槓桿比例非常有限。

如何透過加密貨幣期貨交易賺錢

想透過加密貨幣期貨交易賺錢嗎？這裡有一些重要的事項你需要知道。

加密期貨允許交易者從加密市場的漲跌中獲利，提供在任何市場條件下賺取利潤的可能性。然而，這並不像單純做多或做空並靠運氣那麼簡單。成功的交易者需要運用有效的交易策略，管理他們的交易心理，最重要的是，對適當的風險管理策略有深刻的理解，才能在這場遊戲中生存下來。如果你對期貨交易感興趣，以下是你應該了解的一些基本知識。

了解加密貨幣期貨交易的基礎知識

加密期貨是允許交易者對加密貨幣未來價格進行投機的合約，無需實際持有該資產。交易者嘗試預測加密貨幣的價格是上漲還是下跌，若認為資產價格將上漲，則做多；若認為價格將下跌，則做空或「放空」透過購買期貨合約。這種方式使交易者能在牛市和熊市中獲利，成為在任何市場條件下潛在獲利的可行選擇。

槓桿與風險管理

眾所周知，人們喜歡冒險，而能夠使用槓桿作為「免費資金」進行交易的吸引力，是吸引交易者進入加密期貨市場的誘人條件。但和所有事物一樣，這其中有取捨，透過槓桿獲得的「免費資金」伴隨著重大風險。

槓桿讓交易者能以較少的資金控制較大的部位，可能放大獲利（也可能放大損失！）。例如，使用10倍槓桿，100美元的投資可以控制1,000美元的部位。重要的是要了解，若市場走勢不利於你的部位，槓桿同樣會放大損失。希望使用槓桿的交易者需要有有效的風險管理策略，因為大多數使用槓桿的交易者都會虧錢，因此這是專業人士較適合使用的工具。

設定停損單
了解你的風險承受度
採用對沖和適當的盈虧比策略

這些都能幫助減少潛在損失。對沖是指在期貨市場採取相反的部位，以抵銷你在現貨市場的風險，提供對抗不利價格波動的安全網。了解盈虧比有助於確保你不必每次都正確才能獲利。適當的盈虧比甚至能讓交易者在只有40%正確率的情況下仍保持獲利！

策略交易

除了基本的多頭和空頭倉位外，交易者還需要了解不同類型的交易和時間框架。

剝頭皮交易涉及在一天內進行大量交易，以從微小的價格波動中獲利，這需要快速的決策和執行。剝頭皮交易是最密集的交易形式，要求交易者整天緊盯螢幕。
剝頭皮交易不應被視為興趣或兼職工作，這種交易極為困難，需要專注、強大的心理韌性，以及對技術分析的近乎病態的執著，包括分析圖表型態、運用多時間框架分析，並長時間盯著多個螢幕。
除非你擁有像下方那位交易者的設備，並願意每天坐在那裡無數小時，否則剝頭皮交易可能不適合你。

波段交易專注於持有倉位數天或數週，目標是捕捉短期至中期的市場趨勢。技術分析利用歷史價格數據和圖表型態來預測未來價格走勢，而基本面分析則根據市場需求、技術進展和監管消息來評估加密貨幣的內在價值。波段交易較偏向「設定後放手」的方式，例如如果你相信比特幣的價值會隨時間上升，交易者常運用基本的技術和基本面分析，開倉後設定獲利和止損（使用適當的盈虧比），然後放手讓價格自然發展。

此外自動交易系統可以根據預設條件執行交易，減少情緒化決策，並在您未積極監控市場時仍能把握機會。

透過結合這些策略，並密切關注不僅是加密貨幣市場，還有更廣泛的宏觀經濟狀況、監管動態以及可能影響加密貨幣的新聞，交易者能夠享有更高的成功率，並以更大信心進行交易，有可能將市場波動轉化為獲利機會。請記住，雖然高回報的潛力存在，但同時也伴隨著重大損失的風險，因此務必徹底學習交易策略與風險管理原則，並務必在投入真實資金前先進行模擬交易。

加密期貨交易的優缺點

讓我們總結一下加密期貨交易的優缺點：

優點
• 以高槓桿交易加密貨幣
• 適合資金有限的交易者
• 從市場上漲和下跌中獲利
• 可選擇永續合約或交割合約結算
• 許多加密期貨平台提供免KYC的體驗
• 期貨可在集中式和去中心化交易所進行交易

缺點
• 期貨是複雜的金融工具
• 被強制平倉的部位可能導致重大損失
• 不適合長期投資者
• 交易費用可能相當高昂
• 衍生性商品（包括期貨）並非所有國家皆可使用
• 有些加密期貨平台未受監管

加密期貨交易費用如何運作？

即使是最好的加密期貨交易平台也會收取費用。在進入倉位前，了解你所支付的費用非常重要。尤其是在使用高槓桿交易期貨時，費用可能相當可觀。當持倉時間過長，根據資金費率，也會產生相應的費用。

讓我們更仔細地了解交易加密貨幣期貨時會產生哪些費用。

期貨交易手續費

與一般交易類似，加密期貨也會收取手續費。這將是以交易規模乘以一定比例的手續費。你會注意到，期貨的手續費幾乎總是低於現貨市場，至少在百分比方面是如此。然而，期貨手續費也會考慮所使用的槓桿。

例如：
• 假設交易平台對永續期貨收取0.02%的手續費
• 你以50倍槓桿風險承擔1,000美元，這表示總持倉價值為50,000美元
• 0.02%的手續費乘以50,000美元，因此手續費為10美元
• 若沒有槓桿，手續費僅為0.20美元

與現貨交易類似，期貨交易在平倉時也必須支付手續費。

接續上述範例：
• 您的期貨交易已上漲5%
• 這表示50,000美元的持倉現在價值52,500美元
• 平倉時需支付0.02%的手續費，約為10.5美元

資金費用

初學者在交易期貨時常常忘記計入資金費用。這筆費用是根據槓桿倍數計算的，因為你本質上是在借入資金來進行交易。像任何借貸協議一樣，槓桿會產生利息，這通常每8小時收取一次。

例如：
• 假設你以20倍槓桿做多BTC/USD期貨
• 您的保證金為1,000美元，因此總交易規模為20,000美元
• 在這2萬美元中，你借了1萬9千美元，這將產生資金費用
• 資金費用會自動從保證金餘額中扣除
• 例如，假設你在8小時後支付了10美元
• 這表示你的保證金餘額已從1,000美元減少到990美元

然而，重要的是要注意，當下一個8小時週期到來時，資金費用並不一定會被收取。這是因為資金費用只會向市場的一方收取；要麼是多頭，要麼是空頭。

例如，上述範例提到你做多BTC/USD。你可能會在8小時內被收取資金費用。但在接下來的8小時內，資金費用可能會向做空者收取。這取決於資金費率是正值還是負值。資金費率由期貨與現貨交易價格之間的不平衡決定。

資金費用在現貨市場中不存在，因為沒有使用槓桿。

如何選擇加密貨幣期貨交易平台

還是不確定如何挑選最佳的加密貨幣期貨交易平台嗎？

以下是最重要的考量因素：

期貨類型：首先，你需要決定是選擇永續合約還是交割合約。有些平台專注於一種類型，而有些則兩者皆有。永續合約最適合短線交易、日內交易及其他非常短期的策略。交割合約則適合波段交易者，因為通常會有每月和每季的合約可供選擇。
支持的市場：接下來，了解哪些期貨市場受到支持。幾乎所有平台都會提供比特幣、Solana、BNB、XRP和以太坊等大型加密貨幣。然而，如果你對流動性較低的市場感興趣，例如最佳Base meme幣，就需要多做一些調查。在這方面，MEXC是一個很好的選擇，因為它提供數千個期貨市場。
槓桿限制：大多數期貨交易者會對其持倉使用槓桿。建議了解您想交易的市場可用的槓桿倍數。例如，OKX在交易大型市值永續合約時，提供最高100倍槓桿；但在交易交割合約時，槓桿限制會降至20倍。
交易手續費：交易加密貨幣期貨時，手續費可能會迅速累積。尤其是在使用高槓桿交易時。請專注於手續費和資金費率最低的平台。有些平台在達成30天交易目標時會提供折扣。持有平台原生代幣（例如OKX的OKB代幣）時，也有可能享有此優惠。
訂單類型：最佳的加密貨幣期貨交易平台會提供多種訂單類型。至少應包含買入和賣出訂單，分別允許您做多或做空。限價、市價、止損和止盈訂單也應該可用。這確保您能以風險管理為前提進行加密貨幣期貨交易。
工具與功能：我們也建議您探索所提供的工具與功能。這應該包括完整的價格圖表、指標和繪圖工具。您可能還會喜歡自動化機器人或跟單交易，以獲得被動的交易體驗。與第三方平台如TradingView的整合也非常有幫助。
KYC要求：部分期貨交易者偏好匿名。在這方面，請選擇提供無需KYC賬戶的平台。這表示您只需使用電子郵件地址或電話號碼註冊，且不會被要求提供身份證明文件。然而，無KYC交易時通常會有提款限額。
支付方式：評估存款和提款時接受哪些支付方式。我偏好同時支持加密貨幣和法幣的期貨平台。你也應該檢查適用的支付手續費，特別是選擇使用借記卡/信用卡時。

如何交易加密貨幣期貨

我現在將說明如何交易加密貨幣期貨，並以PrimeXBT作為示範平台。繼續閱讀，讓你在不到10分鐘內開始加密貨幣期貨交易。

步驟1：開設PrimeXBT帳戶 – 首先，造訪PrimeXBT官網並註冊帳戶。只需提供電子郵件地址和密碼，也可以使用電話號碼註冊。

步驟2：存入資金 – 接下來，將資金存入您的PrimeXBT帳戶。如果您想保持匿名，建議選擇加密貨幣。否則，您也可以使用法幣，但需要進行身份驗證。

步驟3：選擇期貨市場 – 點擊頁面頂部的「期貨」按鈕；系統將導向BTC/USDT永續合約頁面。點擊左側的「BTCUSDT」，然後搜尋您想交易的期貨市場。

步驟4：選擇買入或賣出訂單 – 下一步是選擇買入或賣出訂單。如果你認為期貨價格會上漲，請選擇買入訂單；如果你認為價格會下跌，則選擇賣出訂單。

步驟5：設定市價單或限價單 – 如果你想以下一個最佳可用價格執行交易，請選擇市價單。或者，如果你想設定執行價格，請選擇限價單。例如，BTC/USD可能正在以59,500美元交易，但你想以60,000美元進場。

步驟6：選擇槓桿倍數 – 現在使用滑桿選擇槓桿倍數。在主要市場如BTC/USD和ETH/USD上，槓桿範圍從1倍到200倍不等。

步驟7：下達期貨交易指令 – 最後，確認所有資料輸入正確，包括交易方向（多頭或空頭）、金額（前置保證金）及槓桿倍數。確認訂單後，即可進行期貨交易。

您可以隨時手動平倉期貨交易，但最好有一個退出策略。這時候，止盈訂單就能派上用場。當達到獲利目標時，系統會自動平倉。例如，假設BTC/USD交易是在60,000美元進場，您想獲利10%，因此可以將止盈訂單設在66,000美元。

加密貨幣期貨交易安全嗎？

期貨每天都由數百萬加密貨幣交易者進行交易，涵蓋初學者和經驗豐富的專業人士。然而，在進行交易前，有一些安全方面需要考慮。

首先，期貨是高風險資產。它們允許高槓桿水平，因此清算可能隨時發生。這意味著原始保證金將被平台保留，您的期貨交易將自動被平倉。此外，資金費率可能使長期持有期貨交易變得不可行。

這是因為每8小時會根據借入金額收取費用。話雖如此，您可以通過交易交割合約來避免資金費用。另一個風險是許多期貨平台未受監管，或是在離岸地區持牌。這意味著投資者不受傳統證券法的保護。

因此，選擇最佳的加密貨幣期貨交易平台變得更加重要。最終，只有在了解風險後，特別是清算風險，才考慮期貨交易。建議從小額資金開始。你甚至可以考慮使用提供無風險資金的模擬交易平台。

務必同時留意平台特有的風險管理工具，例如止損單和槓桿限制，這些都能幫助減少突發損失。此外，尋找提供教育資源的平台，包括期貨交易的線上研討會和指南，以提升您的理解度，然後再開始交易。

結論

加密期貨具有許多優點，包括高槓桿和做空選項。它們也非常容易使用，許多平台支援免KYC帳戶。整體而言，我們評價PrimeXBT為最佳加密貨幣期貨交易平台。它提供最高200倍的槓桿，支援數十種期貨合約，且只需電子郵件地址即可註冊。不過，請在操作前務必考慮風險。

常見問題：

交易加密期貨的最佳平台是什麼？
PrimeXBT是交易加密貨幣期貨的最佳平台。它提供數十種永續加密貨幣期貨，槓桿最高可達200倍。

Bybit和Binance哪個更適合期貨交易？
Bybit是交易小型市值期貨市場的絕佳選擇，特別是迷因幣。Binance則是自動化期貨策略的穩健選擇，包括跟單交易和機器人交易。

加密期貨交易的費用是多少？
加密期貨交易會產生手續費，費用在進出交易時支付。槓桿倉位還會產生資金費用。

永續合約交易所和標準期貨交易所有什麼區別？
永續期貨永不到期，而交割合約則有結算日期。兩者皆可使用槓桿和做空。

哪個加密期貨平台提供最高槓桿？
PrimeXBT是尋求高槓桿期貨交易者的絕佳選擇。它提供最高可達200倍的槓桿限制。

哪一個是最便宜的加密貨幣期貨交易平台？
PrimeXBT是加密貨幣期貨交易中最便宜平台。它沒有存款手續費，且交易成本低廉。

加密貨幣期貨交易的利潤如何課稅？
加密期貨的利潤將被課徵資本利得稅。大多數司法管轄區皆是如此。

參考資料

期貨交易基礎知識 (商品期貨交易委員會)
知名全球加密貨幣交易所 KuCoin 及其兩位創辦人因違反銀行保密法及無照金錢傳輸罪被刑事起訴 (美國紐約南區檢察官辦公室)
永續期貨定價（沃頓商學院研究論文）
保證金在期貨交易中的角色是什麼？ (Charles Schwab)

10大最佳加密貨幣期貨交易平台