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Un hack de $292 millones vinculado al protocolo de restaking Kelp DAO ha reverberado en los préstamos de finanzas descentralizadas (DeFi) y la confianza del mercado mucho más allá del incidente original, con Aave emergiendo como uno de los ejemplos más afectados.
Durante el fin de semana, el token nativo de Aave (AAVE) cayó aproximadamente un 26 %, mientras que el protocolo también vio una fuerte disminución en el valor total bloqueado (TVL) y continuas salidas que intensificaron la caída.
El hack de Kelp DAO desencadena una crisis en Aave
La cadena de eventos comenzó cuando el atacante drenó aproximadamente 116 500 rsETH —valorados en unos $292 millones— del puente LayerZero de Kelp DAO. Los tokens de staking robados fueron entonces usados como colateral en Aave V3, permitiendo al atacante pedir prestado aproximadamente $236 millones en WETH.
Debido a que los rsETH posteriormente dejaron de estar respaldados, el colateral que sustentaba esas posiciones no es liquidable, dejando los fondos prestados atrapados dentro del sistema de préstamos. Como resultado, Aave ahora enfrenta una deuda incobrable de $280 millones que no puede recuperar directamente.
El impacto en usuarios y depositantes fue rápido. Con el pool de ETH de Aave alcanzando el 100 % de utilización, el protocolo esencialmente no tiene casi ETH disponible para retiros. En términos prácticos, eso significa que los usuarios que intenten salir rápidamente pueden ya estar enfrentando límites de liquidez a nivel del pool.
Como dijo el gestor de carteras cripto Pratik Kala, el miedo no era por pérdidas que Aave hubiera generado por sí mismo, sino por el protocolo que llevaba una brecha que no había creado, lo que provocó retiros impulsados por la incertidumbre. Kala comparóel comportamiento con una corrida bancaria, resumiendo la dinámica como “retira primero, pregunta después”.
Desde el sábado, cuando surgieron las noticias del robo, Aave ha registrado alrededor de $9 mil millones en salidas netas. El valor total bloqueado en la plataforma cayó más de un tercio, descendiendo a aproximadamente $17,5 mil millones.
El daño no se limitó a Aave. Los datos de DefiLlama indican que, a través de todos los protocolos de préstamo descentralizados, el TVL disminuyó en torno a $13 mil millones en 48 horas.
Precio 86 % por debajo de los máximos históricos
Mientras los mercados digerían la repercusión, el desempeño del token de Aave también reflejó el aumento de la presión. El lunes, AAVE estaba alrededor de un 26 % por debajo de su máximo de un mes de $118 registrado el pasado viernes, después del rally más amplio del cripto a principios de la semana pasada.
Al momento de escribir, AAVE cotizaba alrededor de $88 por token. Los datosde CoinGecko resaltan aún más la precariedad del activo: la criptomoneda está, según se informa, aproximadamente un 86 % por debajo de su máximo histórico de $661.
Aave ha respondidoa la situación tomando medidas para contener riesgos adicionales. El protocolo congeló los mercados de rsETH en su plataforma. El domingo, Aave dijo que su propio análisis indica que los rsETH negociados en Ethereum siguen estando totalmente respaldados; sin embargo, mantuvo las restricciones como precaución.
Imagen destacada de OpenArt, gráfico de TradingView.com